[증권사 추천 펀드] HMC투자증권 `유리스몰뷰티주식투자신탁`
출처 : 뉴스 > 한국경제 2008-07-30 18:31
HMC투자증권이 판매하는 하반기 추천 상품은 중소형주의 성장성과 가치주의 안정성을 동시에 추구하는 '유리스몰뷰티주식투자신탁'이다.
중소형주는 대형주에 비해 변동성이 크지만 이 펀드는 여러 종목에 분산투자하면서 시장 상황에 따라 업종 대표주나 핵심 우량주에도 함께 투자하기 때문에 위험도를 낮추는 것이 특징이다.
'유리스몰뷰티주식형펀드'는 '작지만 알찬' 정통 중소형주에 투자하는 상품이다. 지난 29일 현재 펀드에서 투자 중인 종목은 총 69개로 가장 많이 편입돼 있는 종목은 3년 전에 사들인 서부트럭터미널이다. 유진기업 BYC 화천기공 LG상사 대웅화학 큐릭스 동방 디아씨 송원산업 등도 편입돼 있다. 주식 비중은 60% 이상,채권은 40% 이하다.
2004년 8월16일 설정된 이후 누적 수익률은 315%를 기록 중이며 펀드 규모는 1415억원이다. 판매사인 HMC투자증권은 "유리자산운용이 엄격히 펀드의 크기를 관리하는 등 펀드의 희소성 관리에도 신경을 쓰고 있다"고 말했다.
종목을 선정할 때 따지는 질적 지표도 까다롭다. 기준 주가수익비율(PER) 8배 미만,주가순자산비율(PBR) 1.2배 미만,시가총액의 20% 이상의 잉여 현금을 보유한 기업,국내총생산(GDP)보다 성장률이 높을 것,최근 3년간 주당순이익(EPS) 상승,자기자본이익률(ROE)이 시장금리의 1.5배 이상일 것 등이다.
이종우 HMC투자증권 리서치센터장은 "최근 코스피지수가 급락해 가격 메리트가 생겼는 데도 불구하고 미국발 글로벌 신용 위기와 스태그플레이션 지속으로 국내 증시는 혼조장세"라며 "특히 대형주보다는 중소형주의 가격 메리트가 커진 상태"라고 강조했다.
이 펀드는 HMC투자증권 전 영업점에서 판매하며 클래스A의 경우 선취수수료 1%와 연 1.557%(판매사 0.75%，운용사 0.762%，기타 0.045%)를 적용한다. 클래스C 수수료는 연 1.947%다. 가입 후 3개월(90일) 이내에 환매할 경우 수수료는 이익금의 30%다.
지루한 등락 이어질땐 중소형株가 효자네
'현재 가치가 저평가된 종목을 찾기보다 미래 가치가 커질 종목을 찾아라.' 라는 것이 아래 기사의 요지 입니다. 참 어려운 말입니다. 현재 가치도 저평가인지 고평가인지를 판단하는 것이 상당히 어려운 일인데 미래 가치를 파악도 중요하다고 합니다.
주요 증권사 리서치팀이 미래 가치가 커질 중소형주로 아래 종목을 추천하였습니다. 증권사 추천이 곧 주가 상승으로 항상 이어지지는 않지만, 중소형주가 주식시장 변동으로 부터의 충격을 덜 받는다고 하니 관심 가져 볼 만 합니다.
위 종목들의 EPS 증가율 대비 PER 비율인 PEG(주가수익성장비율) 값을 비교하면 다음과 같습니다.
종목 |
2003 |
2004 |
2005 |
2006 |
2007 |
2008 |
EPS증가율 |
PER |
PEG |
| 기신정기 | 991 | 8.91 | |||||||
| 오디텍 | 464 | 585 | 724 | 802 | 20.01 | 10.64 | 0.53 | ||
| 부광약품 | 364 | 541 | 633 | 759 | 1386 | 39.69 | 27.05 | 0.68 | |
| 웅진씽크빅 | 911 | 1985 | 12.46 | ||||||
| 에이스디지텍 | 372 | 152 | -1061 | -1492 | -889 | 1400 | 12.72 | ||
| 엔케이 | 931 | 17.94 | |||||||
| 화인텍 | 228 | 152 | 718 | 1364 | 1733 | 66.04 | 6.92 | 0.10 | |
| 동양제철화학 | 2569 | 2770 | 1460 | 3422 | 6801 | 13494 | 39.34 | 25.23 | 0.64 |
| 소디프신소재 | 716 | 1971 | 1394 | 1139 | 1821 | 3634 | 38.39 | 19.37 | 0.50 |
| 동아제약 | 2368 | 2644 | 2528 | 2695 | -304 | 5143 | 21 | ||
| 메리츠화재 | 233 | 246 | 308 | 376 | 915 | 40.77 | 10.29 | 0.25 | |
| 인포피아 | 436 | 497 | 1384 | ||||||
| 에스디 | 332 | 424 | 466 | 591 | 1062 | 1686 | 38.40 | 9.76 | 0.25 |
| 희림 | 209 | 561 | 745 | 535 | 1394 | 1035 | 37.71 | 17.87 | 0.47 |
PEG 값을 계산할 수 있는 종목들은 대부분 1보다 작은 값이므로 EPS증가율보다 주가 상승률이 낮아 앞으로 성장 가능성이 좋다고 판단됩니다.
출처 : 뉴스 > 매일경제 2008-02-27 07:46
뉴스 : 지루한 등락 이어질땐 중소형株가 효자네
[나의 가입 펀드] 유리자산운용 '유리스몰뷰티'
2006년 전에는 다른 사람들이 펀드투자가 좋다는 말에 그냥 국내 주식형 펀드와 베트남 펀드에 가입했었다. 그러나 2007년부터 본격적으로 펀드에 관심을 갖게되었고 나름대로 여기저기 조사해보고 공부한 후 제일 먼저 가입한 펀드가 유리스몰뷰티이다.
작년 하반기부터 중소형펀드들의 수익율이 부진해졌지만, 작년 상반기에는 동양 중소형 펀드를 비롯하여 중소형펀드가 강세를 보였었다. 동양 중소형을 가입하려고 했지만 주거래 증권회사가 굿모닝신한증권이라 동양 중소형은 가입 못하고 굿모닝신한증권에서 판매하는 중소형 펀드인 유리스몰뷰티 클래스C에 2007년 5월 가입했다.
당시 유리스몰뷰티를 선택한 주된 이유는 다음과 같다.
첫째, 가입시 중소형주 펀드가 수익율 상위를 차지하였고
둘째, 신탁보수료가 클래스 C형인 경우 연1.95%으로 비교적 저렴하며
세째, 펀드의 시장민감도(베타,β)가 0.6 정도로 시장변화에 덜 민감하고
네째, 펀드 설정일로부터 약 3년이 지나 펀드운영능력이 검증되었기 때문이다.
아래 파이낸셜 기사에는 최근 1년 수익율이 23.85%이고, 펀드가 첫 설정된 2004년 8월 16일 대비 280.03%의 성과를 보였다고 한다. 그런데 내가 가입한 싯점이 작년 5월이고 적립식으로 가입하여 내 펀드 수익율은 현재 -7%~-10%를 왔다갔다 하고 있다. 하지만 중소형 가치주에 중점투자 한다고 하니 최소 3년 이상 장기적으로 가져가 예정이다. 한 3년 쯤 뒤에 투자한 금액이 2~3배 불어나 있을 것으로 예상한다면 무리일까?
[주요 보유 종목 (출처 : 펀드닥터 www.funddoctor.co.kr)]
| 종목 | 업종 | 사이즈 | 밸류 | 주가(원) | 월간등락률(%) | 베타(1년) |
| 유진기업 | KOSDAQ | 중형주 | 성장주 | 12,300 | 4.68 | 1.32 |
| 서부트럭터미 | KOSDAQ | 중형주 | 성장주 | 22,650 | -5.63 | 1.11 |
| BYC | 섬유 의복 | 소형주 | 가치주 | 210,000 | -0.71 | 0.47 |
| 화천기공 | 기 계 | 소형주 | 가치주 | 53,800 | 3.07 | 1.28 |
| 광주신세계 | 유 통 업 | 중형주 | 가치주 | 143,500 | 0.70 | 0.72 |
| 동방 | 운수 창고업 | 소형주 | 성장주 | 35,800 | 5.92 | 1.00 |
| 오뚜기 | 음식료품 | 중형주 | 가치주 | 140,000 | -10.83 | 1.08 |
| 율촌화학 | 화 학 | 소형주 | 가치주 | 7,640 | 1.60 | 0.88 |
| 디피아이홀딩스 | 서비스업 | 소형주 | 혼합가치주 | 11,700 | 17.00 | 0.65 |
| 세방 | 운수 창고업 | 중형주 | 가치주 | 12,600 | -6.32 | 1.47 |
참조기사 출처 : 뉴스 > 파이낸셜뉴스 2008-02-24 16:06
